期指盘中跌停疑似机构乌龙指

　　中金所正展开调查，将会对外公告结果

　　羊城晚报讯 昨日上午，A股市场振荡上扬，沪指涨逾2%。期指市场早间与现指同步上涨，然而盘中沪深300股指期货(IF)却出现诡异一幕，盘中瞬间跌停后又迅速拉起。结合成交分时数据分析，业内人士分析是机构乌龙指所致，目前中金所监察部正在就此展开调查。

　　昨天上午10时42分11秒，期指IF市场突然盘面异动，瞬间暴跌逾300点砸至跌停板，10秒后，期价又迅速回升至暴跌前水平。其间，中证500股指期货(IC)、上证50指数期货(IH)表现正常，现货指数也没有明显变化。全天收盘，股指期货各大合约集体大涨，IF1606合约收盘涨4.05%，IC主力合约1606收涨5.27%，IH1606则收涨5.27%。

　　市场人士分析指出，期指盘中现瞬间跌停可能有两大原因。第一，乌龙指。从以往的经验来看，这种非理性的大单都会被认为是乌龙指。不过，值得注意的是，股指期货自股灾之后开始限制交易，每次超过10手就被认为是异常交易，所以这笔大单基本上不会是乌龙指，因为系统不会让他下单；第二，套保。如果现货买了太多了，做空期指锁定利润，这个策略是合理的。再加上套保交易不在10手限制交易的范围之内，这就更有可能是套保交易了。

　　“目前比较确定的就是第一笔是700张的卖单。其他信息只能推测：错误的可能包括价格、数量、套保套利标志、买卖方向等。实际上由于投机编码也是可以下出超过10手的，所以，并不能肯定一定是下的套保单。但是柜台都是要查保证金的，所以，账户里肯定是要有足够的保证金的，那么，如果没开套保户，公司是不会留那么多保证金在账户的。这就说明，虽然不一定是套保单，但肯定是套保额度在700张以上的机构所为。”业内人士分析指出。

　　该人士认为，从下单的数量看，第一笔700张应该是乌龙指，因为没有那个交易员会一下下这么大的量，很大可能是券商自营所为，如套保新开的空仓，比如alpha策略建仓。剩下的五六百张可能是跟随单，包括一些止损单及低位捡漏的买单成交。

　　另据业内人士透露，中金所监察部门正就昨天上午的市场异动展开调查，晚些时候可能会对外公告结果。 (曙光)